Trading e Ordini ad alta Frequenza HFT

Trading e Ordini ad alta Frequenza o HFT

Trading e ordini ad alta frequenza, un argomento sempre attuale, spesso però sconosciuto.

Il Trading come ogni attività di investimento speculativo è senza dubbio governato da algoritmi e macchine che comprano e vendono prodotti finanziari per trarre vantaggio di piccolo (e spesso impercettibili) movimento di prezzo.

Quando si parla di HFT o High Frequency Trading, si abbina sempre il concetto del trading ad alta frequenza alla capacità di trattare un elevato numero di volte in un periodo di tempo molto piccolo.

L’impatto degli Ordini ad alta frequenza è evidente e spesso incredibile, ma non è l’unica tecnica di lavoro “ad alta frequenza”.

Mi spiego meglio, i modelli di manipolazione del mercato partono sempre dal concetto di Ordine, ovvero di acquisto su lettera e / o vendita su denaro.

Questa è la componente attiva del mercato, nonché il pilastro portante della struttura della piattaforma di analisi dei volumi TickerExplorer.

Gli ordini possono essere di diversa natura ed essere, a loro volta, utilizzati per scopi e meccanismi operativi diversi.

Pensa agli scambi tra Istituzionali, ai Block Orders, agli ordini Cross e BTC.

La manipolazione del mercato e l’impatto degli ordini ad Alta Frequenza, nasce proprio dagli ordini e dalla capacità dei sistemi automatici di inserire , modificare e spostare liquidità in frazioni di tempo ridotte.

Come identificare gli HFT

Prima di tutto vale la pena farsi una domanda, a cosa serve identificare gli High Frequency Trading?

L’identificazione può essere effettuata attraverso due tecniche principali:

  • la prima attraverso il riconoscimento degli ordini sul Book di negoziazione.
  • la seconda attraverso lo studio della frequenza degli ordini che colpiscono il mercato.

Entrambe le tecniche sono estremamente ricche di informazioni e portano a risultati abbastanza simili.

Va detto e sottolineato che, gli algoritmi di manipolazione del book hanno lo scopo di “pulsare” liquidità e di creare rumore, gli HFT hanno lo scopo di manipolare il movimento del prezzo.

La piattaforma TickerExplorer comprende lo studio di frequenza degli ordini, sia per gli ordini di acquisto, che per gli ordini di vendita.

Gli indicatori di frequenza degli ordini sono estremamente funzionali se abbinati al loro valore di delta mobile (o Rolling Delta).

A cosa serve l’indicatore di Frequenza degli Ordini

L’indicatore di frequenza degli ordini serve a identificare il “momentum” operativo, o meglio, il momento più opportuno per entrare o uscire dal mercato.

Lo studio della frequenza degli ordini con TickerExplorer offre la possibilità di abbinare il Delta Mobile (Rolling Delta) con lo scopo di validare il movimento di frequenza.

Entrambi gli algoritmi sono disponibili in modo nativo e si abbinano all’analisi volumetrica ed allo studio del flusso degli ordini su Azioni e Futures.

High Frequency Trading

Si può fare trading seguendo gli HFT?

La risposta è NO!

Non è possibile ed è estremamente sconsigliato.

La struttura del mercato, per quanto tecnologicamente evoluta, mette in evidenza eventi che “sono già avvenuti” e, di conseguenza, il rischio di essere costantemente in ritardo è reale.

Diverso è il concetto di identificazione degli HFT, ma qui però si apre un discorso che ci porta sul tecnico ed operativo.

High Frequency Trading e aggoritmi di manipolazione del mercato
High Frequency Trading HFT e flusso degli ordini

I grafico del DAX Future che vedi qui sopra è impostato per il Trading Intraday sul valore di 50 Ordini.

Sono ben chiari i setup operativi del Trend di Breve, così come gli indicatori di Frequenza degli ordini e Del Delta mobile.

La piattaforma di Analisi dei Volumi TickerExplorer è disponibile con i flussi dati su Azioni Italiane, Futures IDEM, EUREX e CME .

E’ possibile fare una prova della piattaforma compilando il form disponibile a questo indirizzo.